42 миллиарда спустить за день
Без лимита: как частный трейдер наторговал валютой на 42 млрд руб.
В последний торговый день 2015 года, 30 декабря, на валютном рынке российской биржи объем торгов по доллару составил 296 млрд руб., его курс вырос на 1 руб. — до 73,6 руб. Существенную долю этого оборота обеспечил частный трейдер — менеджер копировального центра из Казани Денис Громов. Начав день с 5,6 млн руб. на своем торговом счете, он умудрился за 4,5 часа провести более 5000 сделок по покупке и продаже валюты на 42 млрд руб.
Правда, итоговый результат оказался плачевным. В результате торгов Громов потерял 15,1 млн руб., при этом счет его обнулился и он остался должен банку 9,5 млн руб. Громов до сих пор не понимает толком, что произошло, и пытается писать претензии своему брокеру — Альфа-банку, жалобы в ЦБ и искать советов на форуме трейдеров Smart-Lab. Его основной вопрос: как вышло, что брокер дал ему возможность открыть позиции на валютном рынке с тысячекратным плечом?
Начинающий трейдер
38-летний Денис Громов до сентября прошлого года все свои деньги — около 6 млн руб., доставшиеся по наследству его жене, — держал в Татфондбанке. Выпускник факультета ВМК Казанского университета, Громов прикидывал, сколько он мог бы заработать, если бы держал деньги не в рублях, а в долларах. За три месяца прошлого лета — с июня по сентябрь — доллар вырос с 50 до 65 руб. Громов рассказывает, что примеривался менять валюту в банках, но это было дорого из-за разницы курсов на покупку и продажу. Тогда он узнал, что торговать валютой можно на бирже, и открыл брокерский счет.
С сентября по декабрь, рассказывает трейдер, он торговал на валютном рынке инструментом USDRUB_TOM, считающимся основным биржевым инструментом для торговли парой рубль/доллар. По результатам торгов этим инструментом ЦБ устанавливает официальный курс американской валюты. Расчеты по нему происходят на следующий рабочий день: приставка TOM — от tomorrow, завтра. На бирже также торгуется инструмент USDRUB_TOD, расчеты по которому происходят в тот же день (TOD — today, сегодня).
«У меня было то плюс 1,5 млн, то минус, в результате из 6 млн руб. осталось 5,6 млн руб., но я вполне мог вернуть потери», — рассказывает Громов.
Заработать на Новый год
В тот предновогодний день Громов увидел, что курс доллара на бирже начал расти, и решил открыть торговый терминал. Он обратил внимание, что доллары с расчетами «завтра» (USDRUB_TOM) стоят на 20 коп. дороже, чем доллары с расчетами «сегодня» (USDRUB_TOD). Громов подумал, что увидел прекрасную возможность купить дешево и тут же продать дорого и на этом заработать. «С учетом комиссии брокера, я считал, что зарабатываю 13 коп. с доллара», — пишет он в своей претензии в Альфа-банк.
Как следует из брокерского отчета Громова, с 10:27 до 11:05 мск, то есть за 38 минут, он провел около 2650 сделок — покупая доллары с расчетами «сегодня» и продавая с расчетами «завтра». Громов действовал последовательно: имеющейся у него суммы в 5,6 млн руб. — так называемого гарантийного обеспечения — хватало на то, чтобы купить долларов приблизительно на 50 млн руб. и продать на столько же (операции с таким плечом предусмотрены правилами торгов). Его общая позиция по двум инструментам не выходила за эти пределы, но суммы, на которые он продал один инструмент и купил другой, были астрономические. Общий оборот к этому времени составил 23,7 млрд руб. Громов купил долларов по инструменту USDRUB_TOD на 11,8 млрд руб. и на столько же продал по USDRUB_TOM. «Баланс моего счета рос, я был богат и рад этому», — говорит Громов.
И в этот момент раздался звонок — звонил менеджер Альфа-банка, который подсказал, где в торговом терминале поставить «галочку», чтобы увидеть, сколько денег занял трейдер у брокера на эти сделки и каковы его убытки. «Там были какие-то огромные суммы, мне объяснили, что проценты по этому кредиту составят десятки миллионов рублей, — рассказывает Громов. — Я очень испугался за свое будущее и спросил, что делать».
Менеджер предложил сократить количество заемных средств и «продавать в обратку». То есть нужно было также постепенно покупать валюту расчетами «завтра» и продавать — с расчетами «сегодня». Почти 20 минут Громову потребовалось, чтобы осознать, что произошло. За следующие 3,5 часа он провел 2600 сделок на общую сумму 18,4 млрд руб. В 15:00 мск начались расчеты по сделкам, и на счете у Громова оказался убыток в 9,5 млн руб. «У жены истерика, семья на грани развода, перспективы очень грустные», — пишет Громов в претензии к Альфа-банку.
Безлимитная торговля
Основная причина произошедшего — в том, как именно Альфа-банк устанавливал лимиты на операции по этим двум инструментам. Брокеры могут делать это по-разному.
Например, «Открытие Брокер», «Финам» и БКС устанавливают лимиты на проведение операций на валютном рынке по отдельным инструментам, как это принято на рынке акций. Начальник управления интернет-трейдинга «Открытие Брокер» Александр Дубров говорит, что в своей риск-модели брокер считает USDRUB_TOD и USDRUB_TOM двумя разными инструментами. «Условно как обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка», — объясняет Дубров. Поэтому такая ситуация в его компании исключена.
Альфа-банк действовал по-другому: он ставил лимиты операций не по инструментам, а по активу — валюте. «Таких ограничений [отдельно по каждому инструменту] нет. У нас требования выставляются к размеру позиции в долларах, а не к размеру позиции в этих отдельных инструментах. Это соответствует запросу наших клиентов», — ответили в пресс-службе Альфа-банка в ответ на запрос РБК.
Начальник управления «Интернет-брокер» ФГ БКС Павел Сороковой говорит, что в данной ситуации брокер предоставил возможность работы с полным объединением позиций по TOD и TOM клиенту, который не осознавал риски, возникающие из-за этого. «На наш взгляд, предоставление такой возможности непрофессиональным трейдерам несет огромный риск», — считает он.
Альфа-банк заявил, что правила риск-менеджмента нарушены не были. «Брокер действует в соответствии с нормами законов, правилами биржи и общепринятыми рыночными практиками в области риск-менеджмента», — сообщили в пресс-службе банка.
Ошибки трейдера
Кроме того, Громов не учел, что играть на разнице в ценах между двумя инструментами по доллару может быть экономически нецелесообразно. «USDRUB_TOM всегда дороже USDRUB_TOD на несколько копеек. Это происходит потому, что расчеты по первому инструменту происходят на день позже, чем по второму. Разница равна стоимости заемных средств на один банковский день», — говорит портфельный управляющий АО «Финам» Александр Дорофеев.
В случае с Громовым расчеты по сделкам с USDRUB_TOM в последний торговый день перед длительными каникулами должны были происходить в первый рабочий день нового года — 11 января. Таким образом, он занимал огромные средства на 12 дней. С этим, кстати, и была связана большая разница в стоимости инструментов TOD и ТОМ.
«Клиент не учел стоимость арбитражной торговли, не оценил, что перенос маржинальной позиции связан с расходом в размере стоимости ее фондирования», — говорят в пресс-службе Альфа-банка. Судя по отчету брокера, Громову не удалось полностью избавиться от заемных средств — осталось 2,7 млрд руб. И его позиция была перенесена на 11 января. Плата за кредит составила 8,9 млн руб.
Еще 5,6 млн руб. составили комиссии брокера за сделки на миллиарды рублей. Остальные убытки из 15 млн руб. пришлись на результат от 5000 сделок. «Трейдер не учел стоимости заемных средств и издержек по переносу позиции», — подтверждает Дорофеев.
Убытки могли быть и больше, считают в Альфа-банке: сотрудник брокера позвонил клиенту, чтобы предотвратить еще большие убытки, в два раза снизил комиссии за брокерские услуги, а также стоимость переноса позиции, согласовав с казначейством банка минимально возможную ставку — 10,05% годовых. «Брокер сделал все возможное, чтобы минимизировать потери клиента», — сказано в сообщении пресс-службы банка.
Денег нет
Владимир Яровой, директор департамента валютного рынка Московской биржи, не смог припомнить подобных историй. По его словам, биржа не видит операций отдельных клиентов на валютном рынке, а лимиты по инструментам относятся к компетенции брокеров. По словам Ярового, эта ситуация не могла повлиять на курс доллара, поскольку клиент одновременно покупал и продавал валюту, только с разными датами расчетов.
Альфа-банк рекомендует трейдерам следить за своими позициями в торговом терминале и рассматривает возможность полностью ограничить сделки по валюте с расчетами «сегодня» 29 апреля, в последний день торгов перед майскими праздниками, — это позволит избежать подобных историй в будущем. «В дальнейшем мы планируем внедрить технологию, которая будет оценивать стоимость будущих переносов позиций и уменьшать на эту сумму стоимость портфеля клиента», — сказано в комментарии пресс-службы.
Русский трейдер-любитель наторговал на 42 миллиарда за один день и потерял всё
Поучительная и очень русская история одного незадачливого менеджера, который решил спекулировать на бирже и остался должен банку кучу денег, потому что не понимал, что делает, а его никто не остановил.
Это произошло за сутки до Нового года, в последний торговый день на российских биржах, 30 декабря. За одну сессию менеджер копировального центра из Казани Денис Громов, имея на личном счету около 5,6 миллиона рублей, совершил сделки на сумму 42 миллиарда (сорок два миллиарда) рублей, разорился и остался должен банку еще 9,5 миллионов. О том, как это случилось, рассказывает репортаж РБК.
Деньги Денису Громову достались от жены, которая, в свою очередь, получила их по наследству. Когда доллар стал расти, он решил, что правильно держать деньги в валюте, и подсчитал, сколько можно заработать, покупая и продавая доллары. Продавать и покупать в обычных обменника невыгодно: слишком велика разница курсов при покупке и продаже. И Громов пошёл на биржу.
Брокером Громова стал Альфа-банк. Именно его правила, как считает сам разорившийся Громов, и позволили торговать валютой на суммы в тысячу раз большие, чем собственный капитал, что в конце концов стало причиной краха. Сейчас он пытается договориться с банком об урегулировании долга, привлекая к делу ЦБ.
Так что же случилось? Если сильно упростить, то вот что. На бирже среди прочего есть два инструмента: сделки по продаже валюты расчётами «сегодня» и расчётами «завтра». По первому расчёты после заключения всех сделок происходят в 15:00 по московскому времени, по второму — на следующий день. 30 декабря Громов заметил, что доллар расчётами «завтра» стоит на 20 копеек дороже, чем расчётами «сегодня». Логично? Логично.
Громов начал покупать доллары «сегодня» и продавать «завтра». Он заключал сделки, соблюдая, как ему казалось, баланс: купил немного, продал немного. При этом он был убеждён, что баланс его растёт, ведь он «продавал» дороже, чем покупал. В реальности в течение нескольких часов он умудрился купить валюты на миллиарды рублей, которых у него не было, и продать долларов, которых у него тоже не было, на те же миллиарды рублей, но уже расчётами «завтра». Сделки с разными инструментами никак не перекрывались друг с другом. По сути, он продолжал занимать все эти миллиарды у Альфа-банка.
В середине дня в Альфа-банке, видимо, поняли, что что-то не так, позвонили клиенту и объяснили, что происходит. Громов спешно стал продавать всё, что накупил и «сегодня», и «завтра», но закончил день с убытком. Проблема усугубилась тем, что «завтра» означало в реальности 11 января, первый рабочий день после каникул. Убыток от торговли, проценты по займу и брокерская комиссия вместе составили 15 миллионов рублей: именно столько он остался должен (это при том, что банк пошёл ему навстречу и сильно снизил комиссию).
Многие в этой истории винят брокера, который не донёс до клиента основы биржевой игры и правила торговли. Но потрясает наивность и самого Громова, которому казалось, что можно получать утром деньги, продавая стулья вечером. Мысль о том, что в таком случае все участники торговли делали бы то же, что и он, и биржа бы просто перестала существовать, в течение всего дня его не разу не посетила. Он как будто изобрёл вечный финансовый двигатель!
Как пишет РБК, сейчас Громов ищет юристов и думает, что ему придётся так или иначе встретиться с Альфа-банком в суде.
Начинающий трейдер из Казани наторговал валютой на 42 млрд и разорился
В последний торговый день 2015 года менеджер копировального центра из Казани Денис Громов провел несколько сделок с валютой на бирже на 42 миллиарда рублей, при том что своих у него было всего 5,5 миллиона рублей. Начинающий трейдер обольстился тем, что курс доллара на бирже начал расти: американская валюта с расчётами на «завтра» стоила на 20 копеек дороже. Громов решил, что это хорошая возможность купить дёшево валюту, тут же продать её дорого и на этом заработать. Даже с учётом комиссии выгода составляла 13 копеек с доллара.
За 38 минут он провёл около 2650 сделок: покупая доллары с расчётами «сегодня» и продавая с расчётами «завтра». Имеющейся у него суммы в 5,6 миллиона рублей — так называемого гарантийного обеспечения — хватало на то, чтобы купить долларов на 50 миллионов рублей и на столько же продавать. Он не выходил за эти пределы, но суммы, которые трейдер прокручивал на бирже, дошли до 23,7 миллиарда рублей.
Громов купил доллары по инструменту «сегодня» на 11,8 млрд рублей и на столько же продал по «завтра». То есть получить деньги мужчина смог бы только на следующий день — у него произошёл кассовый разрыв. Плюс к этому 30 декабря — последний рабочий день, следующий — только после новогодних каникул, 11 января. Чтобы произвести расчёты, Громов занял деньги у брокера. В итоге за этот период на сумму набежали проценты как от банка, так и от брокерской конторы.
— Вы представляете мое впечатление, когда я видел, что мой счёт, который отображался в личном кабинете, в терминале растет в арифметической прогрессии. Думаю, доведу до сотни миллионов. Но тут мне звонит менеджер, просит приостановить сделки и объясняет, как увидеть своё реальное положение. Я вижу, что у меня там огромный минус. Мне говорят: это ваши заёмные деньги, вы за них должны будете заплатить проценты — и называют мне тоже астрономическую сумму, — рассказывает Денис.
Банку и брокеру казанский трейдер теперь должен около 15 миллионов рублей. Но свой долг он не признаёт и готов отстаивать позицию в суде.
— Я не признаю этот долг, потому что он был в нарушение здравого смысла, законов, инструкций ЦБ. Я очень рассчитываю на судебное решение, что мне вернут мои деньги — 5 миллионов 600 тысяч рублей и мой долг будет погашен. С меня всё равно взять нечего — это деньги жены, полученные от наследства, — сказал трейдер.
Между тем эксперт финансового рынка считает, что и брокер, и банк работали в рамках законодательства. Большую часть ответственности за произошедший просчёт несёт сам клиент.
— Клиентом не учитывалось, что будет такой кассовый разрыв и за заемные средства нужно будет рассчитываться через несколько дней. Понятно, что с такой большой суммы придётся заплатить немалые проценты. В принципе в рамках законодательства всё сделано верно. Клиент наверняка подписывал документы, в том числе о рисках, в офисе брокера, когда открывал брокерский счёт. Но отчасти есть и вина брокера, — объясняет эксперт финансового рынка Глеб Задоя.
В то же время адвокат обнадёживает тем, что позиция банка в данном случае далека от идеальной.
— Перспективы судебной защиты всегда есть. Но нужен хороший бухгалтерский расчёт. Маловероятно, что позиция банка идеальна. Известно, что банки не допускают долгов своих клиентов, — сказал адвокат Евгений Москаленко.
ты только третий с этой новостью
здравствуйте. меня зовут Денис Громов. я и есть то самый трейдер, что так круто «прославился» 🙂
время шло и я, наконец, дождался ответа из ЦБ по поводу своей ситуации. Ответ на 3-х страницах. на первых двух цб пишет, полагаясь на ответ на запрос к альфе, что все типа законно и «можно» вгонять клиента в немеренные долги.
однако, последние 2 абзаца меня очень порадовали и вселили надежду, что брокер полная шляпа:
Неэффективное функционирование системы риск-менеджмента АО «альфа банка» в целом, а так же отсутствует должный контроль со стороны ао «альфа банка» маржинальных позиций в следствии некорректной настройки «торговой системы».
вот ссылка на документ https://yadi.sk/i/Lc3pBeeWrgHA
Я считаю, что государство должно возместить ему все деньги за наш счёт. Он же не знал.
31 декабря — последний рабочий день
с 42 лямов, трейдер? да вы что, фуфло толкаете. Валютные брокеры не переносят сделки на след.день(с мозгами или пониманием это делают). Утренний Геп накроет всё медным тазом+ спрейд будет конским+перенос позиции стоит денег.
ещё один повёлся на лохоторн.Это как казино или игровые автоматы-выигрывает только хозяин.
Одиночный пикет
Раз такая пьянка.
Ответ Илона Маска OOH
Текст новости от CNN: «2% состояния Илона Маска могут решить проблему с голодом в мире, сказал директор Программы ООН по нехватке продовольствия.»
Ответ Илона Маска: «Если WFP(Всемирная продовольственная программа) сможет описать в этой ветке в Твиттере, как именно 6 миллиардов долларов решат проблему голода в мире, то я прямо сейчас продам акции Тесла и сделаю это.»
«Но информация должна быть в открытом доступе, чтобы общественность точно видела, как и на что тратятся эти деньги.»
Суперспособность полторашек 🙂
Захожу сегодня в ТЦ, спрашивают QR код.Я показываю, а девушка забыла телефон.
Охранник говорит- ребенку не нужно кода, он может пройти с взрослым.
155см.
23г.
Profit.
Друг всегда поддержит
Мужская солидарность
Я- подростковый психолог
Ответ военной прокуратуры на цыганскую свадьбу в Исаакии
Как и обещал всем подписавшимся, публикую ответ военной прокуратуры Санкт-Петербургского гарнизона о воинском позоре, случившимся в Исаакиевском соборе 01.10.2021 года.
Отойдя от такого фиаско, я написал в военную прокуратуру города и попросил проверить, правомерность такого деяния. Как никак, это регулярная армия, а не подразделение ряженных казаков. И вот что мне ответили:
Разумеется, я напишу в другую прокуратуру. Меня, как кадрового офицера из офицерской династии до глубины души возмутил такой блядский цирк с графьями. Хотя подождите! Судя по ответу военной прокуратуры Санкт-Петербургского гарнизона, приказ отправить подразделение из Преображенского полка, отдал командующий Западного Военного округа. Сейчас это генерал-полковник Журавлев А.А.
Вот фото этого офицера, в прошлом комсомольца и коммуниста, окончившего знаменитое Челябинское танковое училище в 1986 году.
Ну ка, погуглим, чем награжден? Оп па! Среди так называемых в офицерской среде «песочных» наград и уважаемых орденов, судя по данным рувикипедии, есть и орден Святителя Николая Чудотворца. https://ru.wikipedia.org/wiki/Журавлёв,_Александр_Александро.
Сей чудный орден, предоставляет потомственное дворянство. Следовательно генерал-полковник Журавлев А.А. еще и «дворянин». Один дворянин помог другому пафоснуть, дело то житейское.
З.Ы. Составляю запрос в военную прокуратуру Западного Военного округа. Поскольку мои знания в этой сфере начального уровня, прошу пикабушников, образованных в этой сфере, составить грамотный запрос. Тут и нарушения формы одежды и офицерские сабли у рядового состава и не предусмотренные Уставом команды.
Разрядил
Из сети
После Хэллоуина
Обидная история
Когда мне было лет 9, мой старший брат
переименовал контакт «мама» в моем телефоне на «президент». Как я удивился, осознав, кто мне звонит. Когда мне позвонили, я еле вымолвил «да, дядя президент, алё». Как же я потом разочаровался.
Ответ на пост «Подарок на 18 лет»
Когда мне было 12 лет моя мать умерла от рака. Когда мне исполнилось 14 лет отец женился во второй раз. Новая жена отца была категорически против меня, требовала меня куда-то деть, в моем присутствии говорила: «Нам уже по сорок лет, мы должны пожить для себя, он нам будет мешать». Отец сказал мне буквально следующее: «Понимаешь, ты со мной поживешь еще года четыре, потом ты закончишь школу, поступишь в ВУЗ, будешь жить в общежитии, потом своим жильем обзаведёшься. А с ней я планирую жить до конца своих дней. Так что, извини, поищи варианты жить самостоятельно». А для начала меня перестали кормить и вообще как-то содержать.
В начале 2000-х я работал в бесплатной профсоюзной юридической консультации. К нам пришла девушка в полуобморочном состоянии. Рассказала, что ей исполнилось 18 лет, родители сказали, что есть серьезный разговор, и показали ей документы, из которых следовала, что она приемная. Сказали ей: «Мы тебя удочерили, но полюбить так и не смогли. До 18 лет мы тебя честно содержали, а теперь будь добра, покинь наш дом».
Она уже училась в ВУЗе, ей дали комнату в общежитии и она хотела узнать, может ли она рассчитывать на какое-то содержание хотя бы до конца учебы. Мы сказали ей, что она имеет право на алименты от приемных родителей, пока учится.
Вообще, за время работы в консультации я такой дичи в семейных отношениях насмотрелся, причем по таким микроскопическим поводам, что в принципе не понимаешь, как такая мелочь могла привести к конфликту.
До сих пор уверен – никто не может так сильно друг друга ненавидеть, как члены одной семьи
Почему все обязаны гордиться полетом Юлии Пересильд на МКС
Только вместо этого мне дают повторение полета Белки со Стрелкой. И у собак, и у Юли с ее оператором задачи были одинаковые: не обоcpaться и лаять, если что-то пойдет не так. И тех, и других возили в космос умные дяди. Но вот только Белка со Стрелкой были первыми и рисковали: их предшественники Чайка с Лисичкой погибли в результате падения и взрыва ракеты. А Юля летала по отработанной сотни раз схеме на надежнейшей ракете и была даже не пятисотой.